バスケット取引株式
バスケット取引株式
この社説は、これらの科目に焦点を当てます。
? - バスケット取引ガイドライン（一般的な概念）
?ETFに対するETFとのバスケット取引
?株式に対するETFとのバスケット取引
?株式に対する株式とバスケット取引
先物取引 証拠金
?バスケット取引の一般的な概念は、一般的に株式やETFのバスケットを購入し、短い株式やETFの第二のバスケットを販売することを含む。この取引は、数分だけ少なくあるいはトレーダーが望む限りは続くことがあります。これは、トレーダーが望んでいるように株式やETFの数に制限を伴う場合がある。株式市場における真の潮とお金の流れと比較した場合、概念が理にかなっています。
?その理由：
?SECは、投資信託管理者は従わなければならないことを、具体的なルールを設定します。あまりにも詳細な取得せずに、これらのルールは、これらのマネー·マネージャーは常にある程度投資し、ポートフォリオを維持することを要求している。空売りも投資信託管理者のためのオプションではありません。これは、市場全体が（私は市場を参照する場合、私はS＆P 500を参照しています）上に移動すると、マネーマネジャーは生活必需品、ヘルスケア等を安全な避難所のセクターの保有の一部を売却して上昇トレンドに参加することを意味資本を調達するためのユーティリティ。彼らは技術、エネルギー、消費財·サービスや金融などのリスクの高い部門に投資するために、その売却代金を使用しています。これは？市場でのISKと呼ばれています。上昇傾向市場は蒸気が不足するとした場合や、価格行動は逆にして、お金がリスクの高い資産から、バックより安全な資産へと注ぐ。これは、 ISKオフと呼ばれている？市場。
?うまくいけば、単一の機器として、S＆P 500のような楽器を売買することは本当にたくさんの揮発性の低い、ほとんどのトレーダーは必要以上かもしれ理由を確認し始めている。半分は配布されていると下降トレンドで、正反対が発生している間上昇トレンドでは、 S＆Pの半分が蓄積されている。当然のことながら、これはとぎれとぎれの取引S＆P先物の楽器やバスケット取引法のための個々の部門を分離する場合には持っていたかもしれないよりも、 ETFできるようになります。慎重なセクター分析は非常に不可欠である理由を説明している。 S＆P 、E -ミニやETFのは、新たなトレーダーの間で取引する最も人気のある楽器のいくつかありますが、非常に少数のは、貿易の内部で何が起こっているかに考えを与える。いくつかの非常に迅速な精査を使用すると、 S＆Pのコンポーネントを選択しマグロウヒルは、本当に全体として取引が負けた命題である理由を説明するのボラティリティを避けるためにこのインデックスを構築しようとしていることがわかります。
先物
?バスケット取引は、S＆P 500と、ここで、なぜ同じようインデックス全体の取引よりも高い確率を提供します。 S＆ Pは、時価総額加重平均指数と呼ばれています。インデックスのこのタイプでは、同社の大きな時価総額、より多くの重量は、インデックスに保持している。すべてのトレーダーは大型優良企業は非常に揮発性ではないため、彼らはの一部である任意のインデックスの動きが遅くなりますことを知っている。しかし、 S＆P 500はそこに少なくとも揮発性のトレーディング商品の一つであり、ここに理由です。
?専用S＆Pホールディングスの10％（のみ50 500社のその）インデックスで重量の50％以上を制御します。
?へ、さらに一歩それを取るホールディングス（ 100 500社中）の20％のみが索引に重量の65％以上を制御します。
?トレーダーが（新しいデイトレーダーの中で最も一般的に取引される楽器である）装置などの取引、S＆Pが実際に変動性を弱める可能性があることであるように一言で言えば、これはあなたのために何を意味します。最高の重みを持つ銘柄の例としては、プロクター·アンド·ギャンブル、バークシャー·ハサウェイ、フィリップモリス、ジョンソン·エンド·ジョンソンとファイザーが含まれています。あなたについて私はわからないが、彼らは、揮発性がないため正日は、これらのような生活を取引優良名、絶対にしないでください。そこに別のエントリ技術に多くの異なる取引ガイドラインがあるが、それらのすべては、あなたがそれの下にストップロスを入れて、あなたのリスクを含むことができるように自分の位置を短時間で収益性を得ることです一つの目標を共有しています。これを行うには、変動性を必要としています。
?各部門の重みを慎重に検討、我々は上記の話リスク部門は、実際にはS＆P 500インデックスに多くの重量を保持行うことをお見せします。トレーダーは安全な避難所部門の一部が販売されていると市場がオフ「リスクに変わったら、反対??が起こるにもかかわらず、取引環境「オン·リスク」で、市場が自然に移動することであるように、これはあなたのために何を意味するのか「市場環境。これは、あなたが通常、個々のセクター自身から見ることがものにこれらの動きを比較する場合は特に、全体のS＆P 500で発生する移動に対する減衰効果を持っています。
?同時に、 （短絡させる）最も無視安全な避難所のセクタまたは株式を販売している間、一般的なバスケット取引アイデアは、最も積極的なリスクのセクターや株式を購入することです。取引へのこのアプローチは、より直接的な方法であなたの位置価格行動の移動を行い、バッキングと、スタンドアローンの貿易として、S＆Pを取引する際に、通常は見ることがチャートから充填を除去します。セクタ全体のETFを取引とは対照的に、また、単に各部門で最も高いベータの株式を取引することを検討してください。これは、揮発性を向上させるだけで、別の方法です。先物取引
先物取引とCFD取引からとなって成功したトレーダー
先物取引とCFD取引からとなって成功したトレーダー
トレーダーが潜在的な市場の大災害に対処し、克服するための基礎と戦略を知らない場合、取引のキャリアの次のレベルに行くことは非常に危険かもしれません。取引は長期的に成功したベンチャー企業を取得するための多くの努力、時間と知恵を与えられるべきであるビジネスの巨大な形です。成功するためにトレーダーのためのために、彼はこのような市場機会のための信号を識別するために、業界で彼のキャリアを始めるために世界貿易を学ばなければならない。良い取引コースは、彼が決定的に反応して、彼は取引の実行中に、彼の自信を示しているように、彼の損失??を受け入れることができます。成功したトレーダーになるための目的は、経済的自由を獲得するみんなの主な目的に似ています。
先物
?取引についての考え方は、様々な市場でビジネスを行うには多くの機会に生じた拡大している。このように、人々が取引はお金を稼ぐのに最適な方法かもしれないことを意識するようになりました。脇株式や通貨の取引から、このような現物商品などの取引に使用することができる株式のさまざまな種類があります。それらは、先物契約及びCFDのために利用することができる。今日は、先物とCFDとどのトレーダーも、そこから経済的自由を発見することができますに関する基本的な情報に対処しようとしている。
?先物取引の基礎知識
?先物契約は、両当事者が将来の派遣のための具体的な価格での金融触媒または物理的な商品のセットを実行するのに認めている、金融合意のplagiaristic媒体の一種である。人は先物契約を買うとき、彼は売り手がまだ置かコストで生産されていないものを購入することを支持して主に。しかし、先物市場に賛同し、本質的に人は現物商品の巨大な在庫を取得または配布する責任であることを意味するものではありません。先物市場での買い手と売り手は基本的にリスクを回避または推測ではなく、物理的な商品を取引するために先物取引に従事。これは先物は財政を稼ぐための方法として生産者、消費者、投機家によって使用されている理由です。
先物取引 仕組み
?先物は、投資家のリスク回避的なためではないですが、彼らは人々の様々のために有用である。先物市場は、買い手と売り手の間で極端な対立のためのチャネルを提供しますだけでなく、価格リスクを実行するために、心臓を提供し、投資の世界で重要な金融機関のコアである。先物市場は、激しい流動性と自然に危険で多面的になることが知られている。
?CFD - 違いのための契約
?違いの契約は、先物契約のよう2当事者間の合意であるが、配置が代わりに現物商品または有価証券発送の現金支払いを介して行われます。損失と利益はそのお金で支払わされているので、これは通常、契約のより身近なプロセスです。 CFD取引は、実際には、それを所有することなく、セキュリティを保持しているのすべての利点とリスクを投資家に与える。知的に、CFDを取引する方法を知って、それは投資家が限られた資金を使用し、通常の株式の位置よりも少ない有害になることができます。これは、投資家がビジネスで成功するトレーダーになるために正しく、CFDを管理する方法を知っている必要がある。
?結論先物
?我々は取引に使用することはできなかったものの範囲があります。あなたは、物理的な市場またはあなたの家の快適さで取引したいかどうか、それはあなたがあなたが従事したいすべてのビジネスで成功するための市場がために、どのように動作するかを知って、常に最高である。トレーディング教育は適切であり、ライブ市場に参入できるようになるまであなたが訓練するのに役立ちます。株式取引の基本は絶対にあなたが設定し、全体を把握するのに役立ちます。
カメのように先物取引があなたをリッチにすることができます！
金融市場は巨大である。別の金融商品は手を変更したときにドルの毎日の数十億は、これらの市場で手を変更してください。あなたが株式を取引することができます。あなたが債券を取引することができます。これまでの先物市場と先物取引のことを聞いた？さて、先物だけで株式や債券などのセキュリティである。結合は、投資家からお金を借りて、政府や企業が発行している間の株式は、あなたの会社の一部に所有権を与える。先物は株式や債券よりも多少異なります！
先物取引 証拠金
?先物契約は、近い将来のある特定の日付での商品や金融商品などの原資産の引渡しのための条件のセット2当事者間の法的拘束力のある契約です。
?先物市場は、油から、小麦、トウモロコシ、暖房油、肉、牛、大豆、その他の食品までの全体の販売および小売商品市場のバックボーンである。だから、よく先物市場の重要性を想像することができます。先物市場は、ヘッジや投機を目的としています。
?今、先物契約は、バインドされた設計時間であり、固定された日に失効する。これらの契約はその契約のうち一方の当事者バッキングのリスクは最小限に抑えられ、中央清算時間を介して調節します。これはヘッジャーや投機家が経験時間とリスク·エクスポージャーを制限します。
先物
?ほとんどの証券会社は、彼らが取引先物を開始する前に、その証券会社の口座に少なくとも5000ドルの固定量を堆積させるために、個人が必要となります。今、ほとんど世界中で、先物取引は電子取引にオープンの抗議からシフトしている。
?米国では、開いている抗議の取引は、依然として様々な先物取引所での公式時間の間に行われる。しかし、これらの先物契約のほとんどは、電子的に取引されます。グローベックスは、これらの先物のほとんどの電子取引で23時間、毎日を伸縮できます。電子取引は、より公平な競争の場、より価格の透明性と低取引コストを提供します。
?グローベックスで取引される最も人気のある先物契約は、S＆P 500株価指数先物、ナスダック100先物、ユーロドル、 CMEのE-ミニ先物、外国為替レート、金先物や原油先物である。また、グローベックスのオプションを取引することができます。
先物取引
?グローベックス取引は一晩薄く、 16:15 ESTに8:30 ESTからである公式の取引時間中よりも揮発性である傾向がある。株式市場が正式にオープンします前に、ブルームバーグやCNBCで金融ニュースを取引する場合は、グローベックスから取られ、S＆P 500先物引用符やその他があります。
?これらのグローベックス相場はリアルタイムであり、あなたが翌朝早く売り停止または買い注文とポジションを取った場合、あなたの位置を新しい位置に、または完全にポジションが実行さかもしれません。あなたはそれを行う方法を知っていれば先物は、収益性の高いことができます！
FBARのための新しい財務情報の開示米国納税者
ただ、他の国、ファイリングの所得税申告書のように、個々の納税申告書と事業税申告の両方が米国で義務付けられているものです。しかし、アメリカの納税者のための納税申告書を提出するよりも重要であるものがある。 FBAR （外国銀行および金融収支報告書）と呼ばれる、それは6月の月に毎年提出されています。 FBARの規制は2011年3月28日に発効し、その一部として、任意の米国人は、銀行口座、証券口座、ミューチュアル·ファンド、信託、または他のタイプのを含め、外国の金融口座を介して金融への関心または署名権限を有するだ外国金融口座は、内国歳入庁に毎年占めることを報告するために必要とされている。
先物取引 仕組み
?FBARは、外国の銀行口座についての情報を収集するために制定された1970年の銀行秘密法にそのルーツを持っています。しかし、今日、 FBARの手綱は脱税をチェックするために納税申告とそれをリンクして、IRSにしている。外国の銀行口座/口座の集計値は暦年中にいつでも1万ドルを超えた場合、FBARファイリングは必須です。
?FBARは、多くのカウントに税申告とは異なり、彼らは
?* FBARは、確定申告が、情報の戻りはありません。
?*税務申告は月に、FBARながら月に提出されています。
?* FBARは、税務フォームとは異なり、開示から保護されていません。
?* FBARはいないIRSの形ではなく財務省フォームTDFで提出されている90から22.1
先物
?明らかに、FBARを理解するには、次の用語に精通している必要があります。
?*米国人
?米国の市民または居住者がある者、または中、米国でビジネスを行う人は米国人である。また、国内のパートナーシップ、内国法人や国内の不動産や信託のために立つことができる。
?※外国国
?それは、米国、プエルトリコの連邦、北マリアナ諸島、および（グアム、アメリカ領サモア、アメリカ領ヴァージン諸島を含む）地域と米国の所有物外のすべての地理的領域を含む。
?*財務会計
先物">証拠金
?これは、任意の銀行、証券、証券デリバティブ、またはアカウントミューチュアルファンドを含むその他の金融商品が含まれています。用語は、金融機関や金融機関の業務に従事し、他の人と一緒に維持し、任意の貯蓄、需要、チェック、預金、または他のアカウントが含まれています。個々の債券、手形、または株券は金融勘定ではなく、現金価値と退職勘定と生命保険契約は、金融機関の口座とみなされます。
?FBARファイリングは、FBARを厳密に処理されているファイルへの故意の非意図的な障害など、非常に重要です。納税者は、ペナルティとして万ドルを支払う必要があり、場合によっては70自分のアカウントの現在の値の％ 、プラス弁護士費用に40％を支払わなければならない。
研究先物メカニズム
現在、中国の先物市場が成長して、先物取引機構の細かさは、より良い私たちの先物市場を改善し、世界とするために、外国先物市場の取引メカニズムのますます標準化された、タイムリーな理解である。中国の先物市場の主な分析とユナイテッドマージン、価格発見と、本論文の研究に3つのアプローチをまとめたもので、中国の先物市場が議論されたが、システムの位置の差の量を制限する。
先物取引 証拠金
中国の先物研究の初期の試験段階から80年代後半以降の市場、そして徐々に、開発プロセスの間に20年後に、定期的な国際先物市場に参入する。 2010年には、株価指数先物のゲートで、売上高は154340000000000元に急騰した。 2013年前半には、先物市場の売上高は10億の手を超え、今年の上半期には、最大128300000000000元、それぞれ103.27パーセントと88.18パーセントの増加、国内の先物市場の売上高は、新たなレコード契約を作成することです。先物市場は、先物市場の円滑な運営を保護するために、効果的な制御の高リスクの実装のための先物市場は、先物は「ゲームのルール」のシリーズを開発し、すべてのトレーダーが認識し、保証しなければならない、高度に組織化された市場である先物取引を前提に参加するためにこれらの「ゲームのルール」を適用。スポット市場と比較して、前進市場、先物取引システムは、より複雑かつ厳格であり、それだけで、先物市場の効率的な機能を確保するために、先物市場は、適切な機能を果たしている。
当社の主要市場は既存のメカニズムが含まれています（ 1 ）パフォーマンスの債券取引などの日々の決済マージンを操作し、主な考慮事項は、最大の1日の価格変動に耐えられるように余裕のレベルです。すべての投資家に（ 2 ）オークションメカニズム売買注文がExchangeをホストするために一緒にされ、コンピュータが自動的に同じ単一のトランザクションの販売価格となるよう、システム内の（ 3 ）位置、まだヘッジ後の制限や物理的な配送は、商品先物契約番号を売買されている。先物決済、引用や市場規制システム、会計·税務システムがあります。
中米先物のメカニズムの違い先物
中国と米国の先物市場が原因2国間の彼らの農産物価格の変動の経済発展に形成されている。 19世紀半ば、国内最大の穀物物流センターになるための戦略的な場所で、シカゴに位置する交通の要衝。穀物価格の供給と需要が常に破産に価格変動非常に多くの農家や企業に関連している。このようなリスクを回避するために、 82の谷プロバイダは、自然発生的にシカゴ商品取引所を形成することになる。
世紀後、 1988年に中国政府は先物市場を模索し始めている、後者は最初の農業として商務部と共同で河南省鄭州の穀物卸売市場が運営する政府に続いて「パイロット鄭州の穀物卸売市場に関する報告書」を、承認中央為替は正式に向けた中国の先物市場の発展の第一段階をマーク、オープンしました。
このため、欧米諸国に比べて、国は、優位性を活用することができ、先進国における先物市場の先進的な経験を学ぶために、迂回路と高速開発を加速。
1マージン
マージンは先物市場の安全を守るための基盤の一つである、中国の先物市場は、スタティックマージンシステムを取るために、先物市場の全体的なリスクをコントロールするようなシステムは、積極的な役割を果たしてきましたが、実際のリスクに基づいて市場での積極的な役割を果たしていませんでした、実際のリスクの計算と調整し、市場まだ余裕の効率的な使用に資するものではないからである。
和解準備金および取引マージンを支配して信用取引のマージンを含む中国の先物市場。上海先物取引所の銅先物、例えば、異なる期間におけるヘッジ契約の投機的な性質の大きさと自然の位置に応じて契約金額の5％の最低取引マージン、 5％ ?20％の基本的な範囲調整。
国際債券市場に共存静的および動的の両方の方法を受信する。ダイナミックマージンは、市場価格の変動リスクを補償するより助長タイムリーを受け取るに起因して、外国為替取引の数がスタティックマージンを担当するよりも、余裕動的な方法の数以上かかる、それらのほとんどは、など、他の証拠金SPAN、 TIMS 、 OMS IIの活用コンピューティングシステムは、毎日の翌取引日までに受信された堆積物の割合を計算するために必要とされる。先物取引
中国の先物市場、主に三つの側面の米先物市場預金間の制度的な違いは、（1 ）目的が異なります。中国先物マージン最大化メイン制御リスク、リスクに加え、米国の先物市場が、多くは、取引コストの削減、トランザクションは資金の利用率を向上させることを検討してください。異なる（ 2 ）証拠金の計算。中国の行政色の一定割合のマージンは、先物マージンの主な品種は、主に管理の容易さのために、一般的には取引金額の5％である。米国の先物市場によると、債券市場のボラティリティ水準やその他の指標は、リスクを決定するためにモデルを使用して計算されます。領収書の異なる（ 3 ）マージン。異なる期間に多少の違いを除いて、マージンレベルは、基本的には、静電荷そのように同じであり、トランザクションの後お金を節約するために中国で最初のものです。米国市場は、信用のメンバーとリスクベースのアプローチを組み合わせ余白に、注意を保存した後、最初のトランザクションであり、契約マージンが毎日計算され、動的に調整されると種の間の相関関係はお互いに相殺することができる。
要するに、中国の預金システムが先物市場の規模、実際のリスクではなく、市場全体のリスク結果の大きさを制御するために、管理者の判断に基づいて計算されていません。このシステムは、中国の先物市場のコントロールの全体的なリスクは、積極的な役割を果たしてきましたが、効率の向上を投入し、抵抗する能力を向上させる余裕は、中国の先物市場リスクが、好ましくない。
2価格発見メカニズム
（ 1 ）集中型のオークションシステム
また、オープンオークション価格によって形成されているオークション取引システムとして知られている中国の主要オークション·メカニズム、集中入札システム、投資家は価格と時間優先の原則の優先順位の並べ替えで取引注文のための取引システムを入力していき、その後、マッチングの売買注文は、取引されます。シングル有価証券の市場価格にオークションシステムは、投資家のための取引費用は、単に仲介手数料を支払った。
オークションのルールによるオークション取引システムは、連続オークション取引システム、オークション取引システムに分けることができます。いわゆる連続オークション取引が個別に仲介連続した競争入札を宣言するために参照します。オークション終了後、公認の証券取引所の一日は、各証券取引の正確な価格を決定するために、価格と時間優先の原則に従ったシステム上で取引を開始した。
効果的な最初の集中型の入札価格の範囲を決定する際の最初のステップは、大きさを決定する上で有価証券の前日の終値に基づいており、価格の上限を計算する日付を変更し、価格の制限の場合には効果的な委員会、最小が存在する価格。入札は自動解約の無効なコミッション処理システムであるこの委員会の範囲を超えています。
第二に、取引価格を選択します。選択した効果的な価格帯のように、すべての2以上のそのような価格、手数料を買うの価格は以下の全ての選択したセルよりも高くし、すべての販売価格を選択して、すべてのトランザクションを委託することができた場合、価格の最大音量を製作を依頼。選択したデリゲートと同じ党の価格は、上の条件を満たすように、すべてのトランザクションが、まだ価格以上である必要がある場合は、最も最近の価格の最終価格から選択します。金融商品
また、手数料の制限が大きい順に配置された全てを備えた集中購買手数料仲介契約は、それらの同じ年代順に従ったシステムへのアクセスを制限し、すべての上位、限界までローから委託リミット売り注文が委託システムに同じ時間で配置されている価格。クローズの条件まで、トランザクションのトランザクションのために、「物価時間優先」に基づき、これまで満たされていない。 （ 2 ）マーケット·メーカーは、システム
米国先物市場メーカー系が主に使用され、市販されているサービス、マーケットメーカーの需要主な理由は、特定のセキュリティでバランスのとれたものではなく、そのように一般の人々の購入者の処分のための市場の動作の過程、人為的に加速された市場均衡システムの面で市場の完全競争的な状態を基準とし、この関係を、バランスをとるために、取引の独自の代理店の仲介自然を前方に来る必要があります。
メーカー系は相対取引の相場を提供する責任が1つ以上のマーケットメーカーで構成され、投資家が売買注文がオフィスにし、マーケットメーカーの取引と一緒に送信され、マーケット·メーカー制度は、引用ドリブン取引メカニズムである暗黙のオークションは異なるレート、マーケットメーカーを同時に支配双方向の引用の取引を提供し、見積価格への活発な取引を実現するために、限り、投資家が買って喜んでいるように、マーケットメーカーが販売しなければならないか、限り、投資家が売却する用意があるとして、マーケットメーカーは、彼らの状況を購入する必要があり、外国銀行のカウンターを購入し、販売する中国の居住者に似ていますが、広がりをビッド·アスクの主要な収益マーケットメーカーである。マーケットメーカーは完全に不合理な無制限の意志ではなく、自分の利益の動作に依存していませんが、マーケットメーカーや一般投資家は、すべての市場参加者からの相互拘束は、この相互にもあります制約は、コストを最小限に利益を最大化し、自分の利益を達成するためにトレードオフの様々な維持するために、市場は、したがって、合理的なトラックに動作する。
リスク管理のためのメーカーのシステムは、政府が市場の三者の体の利益の間の適切なバランスを見つけるために規則を制定した。自身の利益のためにマーケットメーカーの性質、株式市場の情報の独占と価格操作の利点を使用します。しかし、企業や投資家の利益を守るのブラインド追求を監視する政府、過度の圧力メーカー、メーカー系が維持されることはありません、資本市場を通じて大きな損失が生じる。このため、政府は、マーケットメーカーの緩和の程度の両方を制御する必要があります。
